妖怪からも人間からも忌み嫌われた猫目小僧。幼い彼の世話をしていたのは、海沿いの村で年老いた父と暮らす、未婚の女性・美々だった。ある日、美々は不思議な石を拾い、石に取りつかれてしまう。密かに食べ物を差し入れてくれた美々の姿がなくなり、不思議に思った猫目小僧がそっと探ると、美々の家から妖怪が出現する。その妖怪は、仲間を呼び、大津波を起こそうとする（「妖怪水招き」）。山奥にある観音様にお願いをすれば、願いが叶う−−。貧しい茂平がお金の無心をしたところ、あっという間にご利益があった。寺の屋根裏に住み着いた猫目小僧は、ある恐ろしい場面を目撃してしまう（「妖怪千手観音）。妖怪と人間のあわいに生きる猫目小僧の活躍を描く、恐ろしくも切ない５編を収録。