大学生の桜木月彦は、２０歳を迎えた。雇い主でもある文筆家・青野短に誕生日を祝ってもらうが、はじめてのお酒で過去のトラウマを思い出す。意気消沈する中、青野の代理で落語家の相談を引き受ける。それは「夢のせいで恩人が怒った」というもの。原因を青野と探るうち、江戸落語の始祖が書いたと言われている噺に行き着く。「最初の怪異」を本格的に探し始めた青野から刺激を受け、月彦も自分を変えようと動き出すが…。